8月13日午盘简报

【盘面】

沪深三大股指震荡拉升，半日集体收涨，创业板涨超1%。盘面上看， CRO概念 、 创新药 、 CPO概念 、AI应用等概念走强， 有色铝 、 开采辅助 、 黄金股 、 化肥 等方向领跌。

具体来看：

CRO概念盘中持续走高， 南模生物 、 博济医药 、 万邦医药 、 近岸蛋白 等涨幅靠前。 财通证券 指出，随着三靶点、口服GLP-1、环肽、小核酸等新分子类型需求旺盛，叠加中国企业在成本、响应速度及全球交付能力上的竞争优势，外需驱动的CDMO业绩有望持续兑现。同时，国内创新药投融资逐步修复，biotech研发活跃度回升，叠加AI制药进入商业闭环验证阶段，上游蛋白合成、临床前CRO等环节将率先受益。

AI语料概念震荡走高， 读客文化 、 中信出版 、 中国科传 等盘中大涨。消息面上，机构指出，国产大模型迭代提速，AI视频、AI短剧等应用商业化进程加快，内容生产效率显著提升，市场看到传媒行业从传统内容服务商向AI语料供给方转型的可能性，版权、优质文本数据的商业价值被重新评估。

超级电容 概念盘中异动拉升， 艾华集团 、 江海股份 、 海星股份 等涨幅靠前。消息面上，据GGII调研及预测，2026年全球超级电容器市场规模约40亿元。预计2027-2028年超级电容器在AIDC的相关需求将逐步放量，到2030年前后，全球超级电容器市场规模有望突破百亿元。

CPO概念拉升， 天孚通信 、 炬光科技 、 源杰科技 领涨。消息面上，美股 光通信 巨头密集披露财报，Lumentum预测2027财年第一季度净收入区间为12.3亿至12.8亿美元，市场预估为11.5亿美元。Coherent Corp对下一财季营收的预期中值为23亿美元，高于分析师预期的21.4亿美元。

【机构策略】

中信建投 称，AI仍是中期景气主线，但高位算力硬件进入分化阶段，资金逐步向AIGC、文化传媒、 数据要素 等AI应用端扩散，后续需更加关注业绩兑现和拥挤度风险。

中金公司 认为，电力设备行业2026年整体表现稳健向上，提示投资者重点关注结构性机遇。全球电力大周期开启端倪初现，新型电力系统发展是一个长期、持续的过程，景气度或可持续至2030年，而主要上市公司订单、收入、盈利仍然在扎实的上升通道，历经调整后当前估值已进入历史低估区间，板块具备长期投资价值。

【要闻精选】

第二届世界人形 机器人 运动会将于8月22日在国家速滑馆“冰丝带”开幕，本届运动会由北京市人民政府、中央广播电视总台等联合主办。本届赛事共吸引了六大洲16个国家的666支队伍、2056台机器人同台竞技，队伍总量同比增长138%，机器人数量翻了两番。

上海市发展和改革委员会印发《上海市贯彻落实〈关于进一步促进民间投资发展的若干措施〉的行动方案》，方案提出，提高新型基础设施建设参与度。依法依规开展算力补贴，支持民营企业租用智算资源进行大模型研发训练和应用，鼓励高等院校、科研机构、国有企业使用包括民营企业在内的各类经营主体建设的数据储存和算力资源。

生态环境 部部长黄润秋在8月13日国务院新闻办公室举行的“开局起步‘十五五’”系列主题新闻发布会上介绍，截至7月底，全国碳排放权交易市场累计成交量突破9.3亿吨，在推动行业低成本降碳的同时，有力促进绿色低碳转型。