财经早餐摘要：（1）王毅同美国国务卿鲁比奥通电话；（2）A股交易规则变了！下周一正式实施；（3）日月光调涨 先进封装 报价，涨幅最高达20%。
一、政策和行业新闻
1、中共中央政治局委员、外交部长王毅6月30日同美国国务卿鲁比奥通电话。王毅表示，今年5月，习近平主席同特朗普总统在北京达成构建中美建设性战略稳定关系等一系列重要共识，为未来3年乃至更长时间的中美关系作出战略指引、明确发展方向。双方应排除干扰，克服障碍，沿着这一正确方向坚定走下去。
2、沪深北交易所交易新规将于7月6日起正式实施。下周一起，盘后固定价格交易全面扩容，覆盖全部A股和ETF。此外沪深主板ST/*ST股票涨跌幅调整为±10%，与主板普通股票一致。
3、据媒体报道，6月中基协组织部分头部量化私募召开座谈会，就相关内容进行交流。此次座谈会涉及头部量化私募当前规模及近一年变化，还关注了各家量化私募主推策略容量上限判断、应对因子同质化的差异化措施等。
4、据MoneyDJ报道，全球领先的外包 半导体 封装测试（OSAT）供应商日月光已再度调整封装报价，涨价幅度最高超过20%。此番涨价涵盖各类先进封装技术，包括晶圆基板 芯片 封装（CoWoS）和扇出型基板芯片封装（FoCoS）。
5、美国6月ADP就业人数为9.8万人，为3月以来最低增幅，低于市场预期的增长11.8万人，前值12.2万人。美联储主席沃什表示，如果过去四个季度能作为参考，那么有理由保持乐观，潜在增长率似乎已呈上升趋势。
6、据消息人士透露，美国和伊朗7月1日在卡塔尔首都多哈举行间接会谈，卡塔尔和巴基斯坦担任斡旋方。会谈重点围绕落实美伊谅解备忘录，讨论内容包括解冻伊朗被冻结资产以及确保霍尔木兹海峡海上安全等议题。
7、近日各省相继印发生猪产能 综合 调控实施方案，产能调控正向地方层面加速推进执行。与此同时，生猪价格亦出现久违的连续上涨，重新站上了10元/kg上方。市场端"深度亏损"也在倒逼产能出清。
8、据媒体报道，市场传出，被动元件公司国巨通知客户，自1日起上调全系列电容产品报价，涵盖积层陶瓷电容（MLCC）、铝电解电容、钽质电容、高分子铝电容、薄膜电容及 超级电容 等，是国巨近年来调涨范围最大的一波。
9、九元航空1日发布通知，自2026年7月5日（出票日期）起，下调国内航线燃油附加费。其中800公里以上航线每位旅客收取100元，800公里（含）以下航线每位旅客收取50元，相较于调整前分别降低50元/30元。
10、据 高盛 集团称，随着伊朗战争的影响逐渐消退，霍尔木兹海峡航运流量恢复，全球石油市场预计将重新进入供应过剩状态。该行还预计，通过霍尔木兹的（原油）出口将在本月底恢复正常。
二、市场回顾
【环球市场】
1、美股：美股三大指数集体收低，截至收盘，道指跌0.03%， 标普500 跌0.22%，纳指跌0.66%。费城半导体指数跌超6%，成分股中， 美光科技 跌超10%， 英特尔 跌超9%。硬件走弱的同时， 软件 股却明显走强。 纳斯达克 中国金龙指数涨2.93%。
2、欧股：欧洲三大股指涨跌不一。英国伦敦股市《金融时报》100种股票平均价格指数跌0.18%；法国巴黎股市CAC40指数跌0.79%；德国法兰克福股市DAX指数涨0.18%。
3、国际黄金：COMEX黄金期货收涨0.15%，报4044.6美元/盎司；COMEX白银期货收跌0.53%，报59.605美元/盎司。
4、国际原油：WTI原油期货价格收于68.58美元/桶，下跌0.92美元，跌幅为1.32%。布伦特原油期货价格收于71.57美元/桶，下跌1.38美元，跌幅1.89%。
【机构策略】
1、 中信建投 ：基于智驾大行业拐点，产业链细分赛道均有望充分受益
中信建投指出，2026年是中国智能驾驶从“功能竞赛”转向“制度化商业落地”的关键分水岭。2026年，产业坐标已明显切换至三条主线并行：L2进入强监管周期，行业由“拼体验”转向“拼合规、拼安全、拼体系”；L3从试点走向有限商业化，责任边界、准入机制和标准体系开始形成；L4/Robotaxi在中美共振下迈入规模化验证阶段，商业化判断标准从“能否跑起来”转向“能否低成本复制、能否跑通单车经济模型”。基于智驾大行业拐点，产业链细分赛道robotaxi、智驾芯片、 激光雷达 均有望充分受益。
银河证券：市场对AI产业趋势的强烈共识将从主题炒作转向业绩验证
银河证券7月市场展望指出，进入7月，随着不确定性下降，资金开始重新评估，市场对AI产业趋势的强烈共识将主要聚焦业绩预告，市场将从主题炒作转向业绩验证。一方面，市场可能经历震荡调整，等待中报业绩验证。 高股息 资产阶段性回归，科技板块内部去伪存真。另一方面，“六网”作为新基建与传统基建的交汇点，有望成为承接“AI产业趋势”与“稳增长”预期的桥梁。
【投资聚焦】
1、半导体封装测试涨价潮延续，产业链迎来量利上行期
日月光再度调整封装报价，涨价幅度最高超过20%，涵盖CoWoS和FoCoS等先进封装技术。市场普遍预期其他封测厂商也有望跟进。在AI技术快速发展的带动下，先进封装需求持续增长，产能供给较为紧张，加工费出现上涨趋势，将带动供应商盈利能力提升。
2、电子级氢氟酸成本推动涨价， 半导体材料 供应链受关注
据媒体1日报道，业内传出， 台积电 、三星、SK海力士都在抢购电子级氢氟酸（HF）。报道称，今年以来中东地缘政治紧张推升硫磺、硫酸及无水氢氟酸价格，带动电子级氢氟酸成本垫高，部分供货商已陆续调涨售价，涨幅约二至三成。本轮涨价由上游原材料成本攀升驱动，半导体材料供应链稳定性成为市场关注焦点。
3、人形 机器人 量产加速，租赁市场成为商业化"第一桥梁"
特斯拉 Optimus产能目标上调至7万台，长期目标150万台。从生产线到市场端，租赁正成为机器人"智"入大众生活的"第一桥梁"。随着政策与资本合力助推，AI大模型持续为机器人注入灵魂， 人形机器人 有望形成新兴产业，逐渐从B端走向C端。
三、公司新闻
1、 多氟多 ：公司现有半导体级氢氟酸产能4万吨，但2025年度及2026年第一季度该产品销售额占营业收入较低，不足2%。公司目前没有六氟化钨生产线，未有实质性产品。
2、 昊华科技 ：经自查，公司及下属子公司未生产电子级氢氟酸。公司目前生产经营活动正常，不存在影响公司股票交易价格异常波动的重大事项。
3、 孚日股份 ：预计2026年半年度归属于上市公司股东的净利润为3.69亿元-4.18亿元，同比增长50.02%-70.27%。
4、 甬金股份 ：公司实际控制人之一曹佩凤犯内幕交易、泄露内幕信息罪，被判处有期徒刑三年，缓刑四年，并处罚金一百万元；违法所得54.92万元予以没收。
5、 神州数码 ：公司下属全资子公司为"国产智算Token工厂项目"第一中标候选人，投标报价7.17亿元。预中标产品为神州鲲泰超节点产品，是公司在国产AI智算领域的业务突破。
6、 龙图光罩 ：截至目前，日月光、 通富微电 等先进封装客户的合作仍处于放量前的小批量阶段，封装产品整体收入占比对公司业绩影响有限。
7、 行云科技 ：公司控股子公司海南行云与VC客户签署计算平台服务协议，提供为期5年的算力服务，合同含税总金额为55.08亿元。
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